近期，银行存款利率开启新一轮调整。5月，银行存款利率全面下跌，中长期利率进入“1时代”，其中3年期、5年期整存整取定期存款倒挂严重。
在存款利率下行通道中，储户对收益敏感度提升，“存款搬家”现象越发明显。随着年中“资金争夺战”又至，中小银行通过“限时高息”“利率倒挂”等策略，迎合储户锁定长期收益的需求。
存3年比存5年利息还高
6月19日，融360数字科技研究院发布了《2025年5月银行存款利率报告》。据其统计监测并分析国内重点36个城市82家银行共689家支行网点的存款利率数据，5月份，银行整存整取定期存款3个月期平均利率为1.004%，6个月期平均利率为1.212%，1年期平均利率为1.339%，2年期平均利率为1.428%，3年期平均利率为1.711%，5年期平均利率为1.573%。
数据显示，长短期存款利率均有下调，且3年期、5年期下调幅度较大。其中，3个月期下降24.3基点，6个月期下降23.5基点，1年期下降22.3基点，2年期下降23.0基点，3年期下降30.3基点，5年期下降30.0基点。值得一提的是，5年期平均利率较3年期低0.14个百分点。
今年5月20日，存款利率开启新一轮调整。六大国有银行率先拉开了存款利率下调的大幕，这是2025年以来首次大规模利率调整。随后，股份制银行、城商行、农商行、村镇银行以及民营银行等中小银行陆续跟进下调存款利率，1年定期存款挂牌利率多数降至1%以下，活期存款利率更是普遍低至0.05%。
随着存款利率进入“1时代”，“存款搬家”情况越发明显。人民银行数据显示，5月末非银存款单月增加近1.2万亿元，创下近十年同期新高。
国泰海通宏观研究团队分析师应镓娴在报告中分析，非银存款主要是非银金融机构，比如券商、基金、保险等在商业银行的存款。当居民的存款转向购买理财产品、股票、基金等资管产品时，这部分资金就会从居民银行存款账户转出，并有部分最终以非银存款的形式留存在银行体系内。
中小银行采取高利率策略
每年6月是银行中期考核的关键时点，金融机构面临的资金争夺战将进入白热化阶段。在新一轮存款利率下调刚满1个月的背景下，“冲存款”的考核压力有增无减。近期平安银行部分分行开展定存5万元赠送LABUBU爆火潮玩盲盒，正是银行揽储压力的折射。
揽储压力之下，部分中小银行“逆势”上调存款利率。近日，清远清新惠民村镇银行因5年期3.05%的存款“天花板”利率而爆火，该银行推出的三年期、五年期利率高达3.05%的存款产品，引起了储户关注。
为了吸引更多存款，中小银行采取高利率策略，与大型银行形成差异化竞争。如内蒙古土右旗蒙银村镇银行率先将三年期和五年期定期存款利率提升至2.5%，山西朔州农村商业银行也将一年期存款利率从1.4%上调至1.75%，三年期从1.9%涨到2.15%。类似调整的银行还有黑龙江绥芬河农商银行、吉林龙潭华益村镇银行等。
这主要是中小银行在品牌影响力、客户基础、网点布局等方面显著弱于国有大行，导致其不得不以利率作为核心竞争手段。
招联首席研究员、上海金融与发展实验室副主任董希淼表示，当前，存贷款利率已进入下行通道，银行净息差下滑压力仍然较大，但不少银行仍热衷于争夺更多的市场份额和客户资源，各种形式的高息揽储现象屡禁不止。
在董希淼看来，银行应摒弃规模情结和速度情结，不追求简单的规模增长和市场份额，既要保持存款业务稳定增长，更要将负债成本控制在合理范围之内。尤其是中小银行，要加快转变经营理念，克服路径依赖，不可盲目追求存款规模扩张。
南方日报记者 黎华联